Определение рыночной стоимости кредитных организаций

Специфика деятельности и отличительные черты развития банков, связанные с правовой системой и особенностями данного бизнеса, делают оценку рыночной стоимости банков достаточно сложной.

ВНИМАНИЕ! Работа на этой странице представлена для Вашего ознакомления в текстовом (сокращенном) виде. Для того, чтобы получить полностью оформленную работу в формате Word, со всеми сносками, таблицами, рисунками (вместо pic), графиками, приложениями, списком литературы и т.д., необходимо скачать работу.

Определение рыночной стоимости
кредитных организаций

Среди множества финансовых
институтов, функционирующих на сегодняшний день на российском рынке, банки
занимают одно из ведущих мест. Специфика деятельности и отличительные черты
развития банков, связанные с правовой системой и особенностями данного бизнеса,
делают оценку рыночной стоимости банков достаточно сложной.


Оценку рыночной стоимости банков
можно условно разделить на аутсайдерскую и инсайдерскую.  Основное отличие этих двух оценок заключается
в том, что при проведении инсайдерской оценки оценщик располагает гораздо
большим объемом информации, в том числе и конфиденциальной, а, следовательно,
такая оценка отличается большей компетентностью в проведении анализа
деятельности банка, достоверностью и большей точностью в определении итогового
результата рыночной стоимости банков.


Определение рыночной стоимости
банков производится с помощью трех основных подходов оценки:


Затратный


Доходный


Сравнительный


Все эти три подхода не только не
исключают друг друга, но взаимосвязаны между собой.


Затратный подход, или метод
оценки чистых активов.


В соответствии с затратным
подходом рыночная стоимость банка рассчитывается как  рыночная стоимость его активов за вычетом
величины его обязательств.


В соответствии с Письма
Центрального Банка от 28.10.1996 г. № 350 
чистые активы – это активы, свободные от обязательств, что соответствует
понятию собственных средств (капитала) применительно к кредитной организации. В
связи с этим, в отношении кредитной организации вместо показателя чистых
активов рассчитывается показатель собственных средств (капитала).  Расчет данного показателя производится на  основании Положения Центрального Банка РФ от
26.11.2001 г. № 159-П «О методике расчета собственных средств (капитала)
кредитных организаций», приведенной ниже:



































































































№ строки


Наименование
показателя


Остаток

на
отчетную дату, тыс. руб.


1


2


3


000


Собственные
средства (капитал)

ИТОГО:

В том
числе:


 


100


Основной капитал


 


101


УК
кредитной организации, действующей в форме АО


 


102


УК
кредитной организации, действующей в форме ООО


 


103


Эмиссионный
доход кредитной организации, действующей в форме АО


 


104


Эмиссионный
доход кредитной организации, действующей в форме ООО


 


105


Безвозмездно
и безвозвратно полученной кредитной организацией имущество


 


106


Часть фондов
кредитной организации


 


107


Часть прибыли
текущего года


 


108


Часть
фондов кредитной организации, сформированных в текущем году


 


109


Часть
резервов под обесценение акций и долей участия


 


110


Разница
между УК кредитной организации, действующей в форме АО, и ее собственными
средствами (капиталом)


 


111


Разница
между УК кредитной организации, действующей в форме ООО, и ее собственными
средствами (капиталом)


 


112


Дополнительные
собственные средства – часть счета 10704


 


113


Прибыль
предшествующих лет (или ее часть)


 


114


Источники
основного капитала

ИТОГО:


 


115


Нематериальные
активы


 


116


Собственные
выкупленные акции


 


117


Перешедшие
к кредитной организации доли (вклады) участников


 


118


Непокрытые
убытки прошлых лет


 


119


Убыток текущего
года


 


120


Основной капитал

ИТОГО:


 


200


Дополнительный
капитал


 


201


Прирост
стоимости имущества за счет переоценки


 


202


Часть
резервов на возможные резервы по ссудам (резервы общего характера)


 


203


Фонды,
сформированные в текущем году (или их часть)


 


204


Прибыль
текущего года (или ее часть)


 


205


Субординированный
кредит (по остаточной стоимости)


 


206


Часть
УК, сформированного за счет капитализации прироста стоимости имущества при
переоценке


 


207


Часть
привилегированных (включая кумулятивные) акции


 


208


Разница
между УК кредитной организации, действующей в форме АО и ее собственными
средствами в случае уменьшения УК за счет уменьшения номинальной стоимости
привилегированных (включая кумулятивные) акций


 


209


Прибыль
предшествующего года


 


210


Источники
дополнительного капитала

ИТОГО:


 


211


Дополнительный
капитал

ИТОГО:
(с учетом ограничений)


 


300


Показатели,
уменьшающие сумму основного и дополнительного капитала


 


301


Величина
недосозданного резерва на возможные потери по ссудам 2-4 групп риска


 


302


Величина
недосозданного резерва на основании Положения № 137-П


 


303


Величина
недосозданного резерва под обесценение ценных бумаг


 


304


Величина
недосозданного резерва под операции с юр. и физлицами, резидентами Латвии, а
также резидентами оффшорных зон


 


305


Просроченная
дебиторская задолженность длительностью свыше 30 дней


 


306


Часть
вложений кредитной организации в акции (доли участия), приобретенные для
инвестирования, а также вложения  в УК
кредитных организаций0резидентов


 


307


Субординированные
кредиты, предоставленные кредитным организациям-резидентам


 


400


Промежуточный
итог


 


501


Кредиты,
гарантии и поручительства, предоставленные кредитной организацией своим
акционерам (участникам) и  инсайдерам
сверх установленных нормативами Н9, Н9.1, Н10, Н10.1 ограничений


 


502


Превышение
затрат на приобретение материальных активов (в т.ч. основных средств) над
собственными источниками


 


503


Разница
между действительной стоимостью доли, причитающейся вышедшим из общества
участниками, и стоимостью, по которой доля была реализована другому участнику


 


Скачиваний: 1
Просмотров: 0
Скачать реферат Заказать реферат